Четверг , Июль 20 2017
Инвестиции в золото | СтартАП » Статьи о драгоценных металлах » Первые результаты и перспективы инвестиций в золото и серебро в 2015 году

Первые результаты и перспективы инвестиций в золото и серебро в 2015 году

Золотые и серебряные слитки

Инвестиции в золото и серебро в 2015 году остаются двумя наиболее привлекательными формами инвестиций в драгоценные металлы. Конечно, некоторые инвесторы могут заметить, что платина и палладий по-прежнему обладают повышенным промышленным спросом, что, несомненно, придаёт им привлекательности, но, в то же время, именно инвестиционный спрос на золото и серебро остаётся положительным. В этой статье мы рассмотрим основные тенденции, превалирующие на рынках золота и серебра в первом квартале 2015 года.

Рынок золота

Пожалуй, одним из главных вопросов, интересующих инвесторов в жёлтый драгоценный металл, остаётся следующий: почему растёт цена на золото. Котировки этого драгметалла традиционно формируются в результате спроса на него, который исходит от государства и крупных инвесторов. Данный тезис заставляет нас в очередной раз убедиться в том, что цена на жёлтый драгоценный металл напрямую зависит от одного из основных факторов – ситуации в экономике как отдельно взятой страны, так и общемировой.

Рост золота происходит зачастую в периоды так называемого замедления экономической активности, то есть в ожидании кризисного периода. Как правило, прогнозы повышенного спроса на золото возникают параллельно с наличием определённой нестабильности на рынках. В такие периоды инвесторы стремятся обогатиться за счёт драгоценных металлов, успев направить потоки денежных средств первыми.

В то же время, существенное влияние на динамику национальной цены на золото оказывают такие два фактора как:

  • процентная ставка Центрального банка государства и её динамика;
  • рост (снижение) инфляции.

Золото становится наиболее прибыльным и надёжным инструментом для инвестирования в том случае, когда инфляционные процессы начинают опережать доходность основных банковских инструментов, а также государственных ценных бумаг.

Это важно! С началом роста банковского процента и прибыли по государственным облигациям инвесторы начинают избавляться от накопленных золотых запасов.

Ярчайшим примером описанной выше системы является кризис 2008 года. Относительная стабильность цен на жёлтый драгметалл превалировала на рынке в девяностых годах прошлого века. С началом 2000-ых эксперты часто связывают так называемое лопание первых финансовых пузырей, что привело группу наиболее осторожных инвесторов на рынок золота. Такая ситуация моментально отразилась на котировках драгоценного металла, которые существенно подросли.

Уже к знаменательному 2008 году цена на золото достигла своеобразного локального пика, однако исторический максимум цены был зафиксирован лишь три года спустя – в 2011.

Несомненно, периоды кризисов и глобальных экономических потрясений сказываются как на цене на жёлтый драгоценный металл, так и на специфике инвестирования. Здесь важно учитывать несколько факторов:

  • выбор формы инвестиций;
  • уровень развития и состояние мировой экономики;
  • внутриэкономическая ситуация в стране;
  • валюта инвестиций.

Остановимся сначала на формах. Традиционно выделяют следующие формы инвестиций в золото:

  1. Покупка слитков.
  2. Инвестиции в монеты.
  3. Открытие обезличенного металлического счёта.
  4. Приобретение ювелирных изделий из золота.
  5. Покупка акций золотодобывающих компаний.
  6. Участие в биржевых торгах жёлтым драгоценным металлом.

Если попробовать охарактеризовать каждую из этих форм в нескольких словах, то есть попробовать составить на основе представленного выше списка некий ассоциативный ряд, то может получиться примерно следующее:

  1. Слитки – НДС.
  2. Монеты – знания в нумизматике.
  3. Обезличенный металлический счёт – перспективность.
  4. Ювелирные изделия – эстетика, низкий уровень доходности.
  5. Акции золотодобывающих компаний – крупные вложения.
  6. Биржевая торговля – риск.

Безусловно, каждая из форм инвестиций имеет ряд преимуществ и недостатков. Мы неоднократно настаивали на том, что для среднестатистического российского инвестора в золото наиболее перспективной формой является покупка обезличенного драгметалла. При выборе данной формы инвестор освобождает себя от дополнительных расходов, сводит к минимуму риски, получает возможность постоянно контролировать уровень доходности своего счёта и обладает возможностью в любой момент прекратить инвестиции путём закрытия обезличенного счёта.

Подводя итог данному разделу, хотим акцентировать Ваше внимание на том, что инвестиции в жёлтый драгметалл подразумевают проведение постоянной фундаментальной аналитической деятельности.

В независимости от выбранной формы инвестиций в золото анализу необходимо поддавать следующую информацию:

  • динамика мировых цен на золото, которые устанавливаются на фундаментальных площадках с участием Центральных банков отдельных стран мира. Это биржи Лондона, Нью-Йорка, Сингапура, Шанхая и другие;
  • динамика валютных рынков, которая находит своё отражение в ценах на золото, устанавливаемых в другой национальной валюте (не долларах США);
  • уровень добычи жёлтого драгоценного металла в мире, в целом, и в отдельности в каждой стране;
  • динамика мировых резервов золота.

Напоследок остановимся на таком важном показателе как динамика мировых резервов золота и предоставим Вашему вниманию сводную таблицу данных за май 2015 года. Рейтинговый список содержит 100 стран с наиболее высокими показателями.

Название страныОбъёмы золотых резервовПроцент от резервов страны
США8 133,573,7%
Германия3 383,467,6%
МВФ2 814,0
Италия2 451,866,5%
Франция2 435,465,6%
Российская Федерация1 246,613,3%
Китайская Народная Республика1 054,11,1%
Швейцария1 040,06,8%
Япония765,22,3%
Нидерланды612,556,9%
Индия557,76,1%
Турция513,016,1%
ЕЦБ504,826,2%
Тайвань423,63,8%
Португалия382,569,4%
Венесуэла 361,068,1%
Саудовская Аравия322,91,7%
Великобритания310,310,0%
Ливан286,821,3%
Испания281,619,3%
Австрия280,043,6%
Бельгия227,434,5%
Казахстан200,826,7%
Филиппины 195,39,2%
Алжир173,63,9%
Таиланд152,43,6%
Сингапур127,41,9%
Швеция125,77,9%
Южноафриканская республика125,210,1%
Мексика122,42,3%
Ливия116,64,9%
Греция112,565,7%
Корея104,41,1%
Румыния103,710,5%
Польша102,94,0%
Ирак89,85,2%
Австралия79,85,6%
Кувейт79,08,9%
Индонезия78,12,7%
Египт75,619,4%
Бразилия67,20,7%
Дания66,62,3%
Пакистан64,514,8%
Аргентина61,76,9%
Финляндия49,117,9%
Беларусь44,537,1%
Боливия42,510,7%
Болгария40,17,0%
Малайзия 37,01,3%
Западноафриканский экономический и валютный союз36,510,7%
Перу34,72,1%
Иордания33,37,9%
Словакия31,741,4%
Азербайджан30,211,0%
Сирия25,85,6%
Украина23,99,5%
Шри Ланка22,311,4%
Морокко22,14,5%
Афганистан21,911,1%
Нигерия21,42,5%
Сербия17,55,8%
Кипр13,960,8%
Бангладеш13,82,2%
Комбоджа12,47,5%
Катар12,41,2%
Эквадор11,813,0%
Чехия10,40,7%
Колумбия10,40,8%
Таджикистан8,972,1%
Маврикия8,98,6%
Лаос8,927,8%
Гана8,77,3%
Парагвай8,4,5%
Мьянма7,33,7%
Гватемала6,93,4%
Македония6,810,0%
Тунис6,83,3%
Латвия6,67,7%
Ирландия6,010,6%
Литва5,820,3%
Мозамбик5,47,4%
Непал4,93,0%
Бахрэйн4,73,0%
Бруней-Даруссалам4.55.0%
Киргизская Республика4,08,1%
Словения3,213,0%
Аруба3,117,1%
Венгрия3,10,3%
Босния и Герцеговина3,02,6%
Канада3,00,1%
Люксембург2,210,6%
Гонконг2,10,0%
Исландия2,01,7%
Папуа-Новая Гвинея2,03,4%
Тринидад и Тобаго1,90,6%
Монголия1,85,3%
Гаити1,88,5%
Албания1,62,3%
Йемен1,62,3%

Рынок серебра

Несмотря на то, что золото остаётся самым перспективным в инвестиционном плане драгоценным металлом, текущая ситуация на рынке заставляет инвесторов искать альтернативные объекты инвестиций. В то же время, многие из них не желают уходить с рынка, и поэтому проводят свои поиски в его пределах. В таком случае многие из них отдают предпочтение серебру.

Давайте же посмотрим, какие перспективы открываются перед инвесторами в серебро в 2015 году.

Прежде всего, важно отметить, что в экспертной среде существует несколько альтернативных точек зрения относительно потенциальной динамики котировок серебра в 2015 году. Многие прогнозируют серебру колоссальный рост, который должен произойти вследствие снижения инвестиционной привлекательности золота, другие же – наоборот, пытаются убедить инвесторов в том, что золото не уступит лавры первенства на рынке серебру.

Тем не менее, если сопоставить некоторые факты и проанализировать их, можно прийти к следующим выводам:

Серебро – действительно привлекательный инвестиционный инструмент ввиду универсальности данного драгоценного металла и наличия стабильной потребности в нём в промышленности, медицине и других важных сферах, отраслях жизнедеятельности человека.

Рыночная стоимость серебра намного ниже цены на золото, в связи чем инвестировать в серебро легче.

По мнению учёных, на сегодняшний день в мире добыто порядка 95% всех залежей серебра. Соответственно, скоро серебро станет дефицитом, а цена на него возрастёт.

Многие инвесторы не отдают предпочтение серебру, или же вкладывают в него денежные средства на короткий срок.

По мнению аналитиков отрасли, годовой прирост стоимости серебра на порядок выше годового прироста стоимости золота.

Давайте убедимся в истинности последнего тезиса путём анализа динамики среднемесячных показателей по золоту и серебру за последний год.

Месяц и годСреднемесячная стоимость одной тройской унции золота, долларов СШАДинамика по отношению к предыдущему периоду, %Среднемесячная стоимость одной тройской унции серебра, долларов СШАДинамика по отношению к предыдущему периоду, %
май 2014 года1287,89-19,34-
июнь 2014 года1283,82-0,3219,923,01
июль 2014 года1313,302,3021,005,41
август 2014 года1296,62-1,2719,72-6,06
сентябрь 2014 года1238,12-4,5118,42-6,63
октябрь 2014 года1221,09-1,3717,21-6,54
ноябрь 2014 года1177,82-3,5415,98-7,14
декабрь 2014 года1199,141,8116,261,70
январь 2015 года1254,264,6017,135,35
февраль 2015 года1225,55-2,2916,79-1,93
март 2015 года1178,24-3,8616,28-3,08
апрель 2015 года1199,061,7716,340,38
май 2015 года1198,33-0,0616,812,89
Общая динамика за год-89,56-6,76-2,53-12,64

Благодаря табличным данным убеждаемся в том, что даже в периоды отсутствия положительной динамики на рынке драгметаллов, котировки золота снижаются быстрее, чем котировки серебра.

В целом, оба драгоценных металла являются перспективными в инвестиционном плане, однако специфика применения каждого из них в различных отраслях жизнедеятельности человека обуславливают особенности динамики их котировок, а также изменений спроса и предложения на них.

Обратите внимание

Золото

Как делать вложения в золото?

В последние годы золото резко прибавило в цене и стало существенным довеском к любой инвестиционной ...